Rente ou retrait en capital du 2e pilier: quel est le plus avantageux?

Les caisses de pension versent en principe leurs prestations sous forme de rentes. Mais pour la retraite, vous avez le choix entre percevoir l’avoir de votre 2e pilier sous forme de rente régulière, de capital unique ou d’une combinaison des deux.

Rente de la caisse de pension

Votre caisse de pension vous verse généralement une rente lorsque vous atteignez l’âge de la retraite. Ce droit existe à vie et est garanti par la loi. La caisse de pension n’est autorisée à réduire que les allocations de renchérissement qu’elle a accordées volontairement. Si la caisse de pension offre des prestations surobligatoires, il est possible qu’une partie de l’avoir ne soit versée que sous forme de capital.

Une fois que vous avez opté pour une variante de retrait, il n’est plus possible d’en changer par la suite. Lors du calcul de la rente, les caisses de pension font la distinction entre l’avoir de vieillesse obligatoire et l’avoir de vieillesse surobligatoire. Ce dernier est constitué lorsque la caisse de pension accorde plus que les prestations obligatoires. Il peut s’agir par exemple de l’assurance d’un salaire plus élevé ou de cotisations d’épargne plus importantes. Pour les prestations obligatoires, on applique le taux de conversion minimal légal (2024: 6,8%). Pour les prestations surobligatoires, ce taux est généralement plus faible. De nombreuses caisses de pension offrant des prestations surobligatoires appliquent un taux de conversion combiné pour l’ensemble de l’avoir.

Retrait en capital

Si vous souhaitez vous faire verser l’intégralité de votre avoir au moment de la retraite, vous devez en informer votre caisse de pension suffisamment tôt. Dans la plupart des caisses, vous devez annoncer à l’avance le retrait en capital souhaité. Ces délais variant d’une caisse de pension à l’autre, il vaut mieux se renseigner suffisamment tôt sur les modalités auprès de la caisse de pension. Vous devez percevoir le capital dans son intégralité au moment de la retraite. Un retrait partiel en trois étapes au maximum n’est possible que si vous prenez une retraite progressive.

Combinaison d’une rente et d’un retrait en capital

Il est également possible de combiner les deux variantes. En plus de la rente, vous pouvez percevoir au moins 25% de l’avoir de vieillesse obligatoire sous forme de capital. C’est ce que prévoit la loi. Les caisses de pension peuvent également effectuer des versements plus élevés, la plupart autorisant aujourd’hui le retrait total du capital.

Une autre possibilité de combinaison s’offre à vous dans le cadre du partenariat. Les couples qui travaillent épargnent des avoirs dans deux caisses de pension. Examinez la possibilité de percevoir une rente d’une caisse et le capital d’une autre. De nombreux couples y ont recours. Les femmes vivant en moyenne plus longtemps, ce sont souvent elles qui perçoivent la rente. D’autres couples font leur choix en fonction de la caisse de pension qui a le taux de conversion le plus élevé.

Les variantes de versement vous offrent différentes possibilités et se distinguent par exemple d’un point de vue fiscal, dans leur flexibilité et en cas de décès.

Comparaison entre la rente et le retrait en capital

Quels sont les arguments en faveur du retrait en capital?

Le retrait en capital vous permet de planifier les liquidités de manière individuelle et de placer le capital en fonction de votre profil d’investisseur / d’investisseuse. En contrepartie, vous supportez le risque de placement et devez donc vous attendre à des fluctuations de votre patrimoine et de vos revenus.

Par rapport à la perception d’une rente, il y a des avantages sur le plan fiscal ainsi qu’en cas de décès. Dans le cadre de la planification de la succession, vous pouvez décider, par exemple au moyen d’un testament, qui sera le ou la bénéficiaire du capital non utilisé. Un inconvénient par rapport à la rente est que l’on dispose d’un capital limité alors que l’espérance de vie est incertaine. Il n’est donc pas possible de déterminer à l’avance les besoins financiers nécessaires à la retraite.

Les rentes des caisses de pension sont imposées à 100% en tant que revenu. Par contre, le versement du capital est imposé une seule fois à un taux réduit. Cet impôt sur les versements en capital est calculé indépendamment du revenu et de la fortune et est inférieur aux taux de l’impôt sur le revenu.

La plupart des cantons déterminent le niveau de progression de l’impôt à partir de la somme des retraits du 2e pilier et du pilier 3a et, pour les couples mariés, de la somme de leurs retraits. Vous pouvez atténuer les effets de la progressivité en planifiant les retraits de la caisse de pension et du 3e pilier sur différentes années ou en prenant votre retraite en plusieurs étapes.
Le capital versé et les revenus générés sont ensuite soumis à l’impôt annuel sur la fortune et le revenu.

D’un point de vue financier, il vaut la peine de réfléchir à une combinaison de rente et de retrait en capital. La répartition devrait suivre cette règle générale: les dépenses courantes doivent pouvoir être couvertes par les revenus courants. Le capital disponible au-delà de ce montant peut être investi et, si nécessaire, augmenter votre budget, par exemple pour financer des projets importants ou être transmis à vos descendant-e-s.

Examinez votre situation personnelle

Par rapport à l’espérance de vie actuelle, le «troisième âge» peut représenter jusqu’à un tiers de la vie d’une femme ou d’un homme en bonne santé. Laissez votre situation personnelle décider de la répartition optimale entre rente et capital. Dans la perspective de la retraite, analysez d’une part vos souhaits et vos objectifs et d’autre part votre situation familiale et patrimoniale.

Si vous optez pour une perception mixte personnalisée de l’avoir de la caisse de pension, vous percevrez sous forme de rente le montant dont vous avez besoin pour couvrir vos dépenses courantes. Vous recevrez le reste de l’avoir épargné sous forme de capital, que vous pourrez utiliser de manière flexible.

Vous pourriez également envisager un plan de retrait en capital pour votre planification financière. La consommation contrôlée du patrimoine vous permet de disposer d’une marge de manœuvre financière de votre vivant. Nos spécialistes de la prévoyance peuvent vous aider à prendre une décision en fonction de votre situation individuelle.

Rente ou retrait en capital? La combinaison idéale dépend de la situation personnelle en matière de revenus et de patrimoine, par exemple des autres sources d’argent qui peuvent être prises en compte après la retraite. Une possibilité consiste à couvrir les besoins courants par une rente régulière. Ce que vous retirez en plus sous forme de capital peut financer les extras de votre vie à la retraite.