7 consigli preziosi per chi investe

Volete investire denaro? Allora dovreste conoscere almeno le basi dei mercati finanziari e la loro struttura. In questo modo potrete evitare errori dovuti alla mancanza di nozioni. Fondamentalmente, più si conoscono i singoli mercati e strumenti finanziari, minore è il rischio di prendere decisioni sbagliate.

Il termine ”mercato finanziario“ comprende tutti i mercati secondari in cui vengono negoziati prodotti finanziari. Si distinguono i mercati dei cambi, creditizio, monetario e dei capitali. Mentre sul mercato dei cambi è possibile effettuare transazioni valutarie, il mercato creditizio è utilizzato per la concessione e l’accensione di prestiti. Sul mercato monetario si possono collocare i cosiddetti depositi vincolati e liberi, mentre sul mercato dei capitali si possono negoziare titoli come azioni, obbligazioni e fondi d’investimento.

Ogni mercato finanziario presenta i propri vantaggi e rischi. Il mercato più adatto alla vostra strategia d’investimento dipende da molti fattori, che potete determinare in un piano finanziario personalizzato. Uno dei vantaggi del trading sul mercato dei capitali, ad esempio, è la liquidità. Ciò significa che durante l’orario di contrattazione, generalmente, è possibile effettuare acquisti e vendite. Le borse garantiscono inoltre prezzi trasparenti ed equi e organizzano procedure efficienti.

Le borse svolgono anche una funzione di controllo, monitorando le quotazioni e i trader. Inoltre, assicurano che le società quotate pubblichino tutte le informazioni rilevanti per i prezzi e le mettano a disposizione di tutte le investitrici e di tutti gli investitori nello stesso momento.

Sui mercati finanziari è possibile negoziare diverse forme di investimento, note anche come classi o categorie d’investimento. Le più importanti sono le azioni, le obbligazioni e i fondi d’investimento.

Le azioni (titoli azionari) sono emesse dalle società per raccogliere capitale proprio. Acquistando le azioni si diventa comproprietari della relativa società per azioni. In qualità di azionista, si partecipa agli utili e si ricevono i relativi dividendi.

Rispetto alle obbligazioni, in particolare, le azioni sono generalmente considerate titoli più rischiosi, in quanto tendenzialmente soggette a maggiori fluttuazioni di prezzo. Mentre le azioni pagano dividendi, le obbligazioniste e gli obbligazionisti beneficiano di proventi da interessi.

Le obbligazioni sono titoli a tasso fisso e possono essere emesse sia da società che dallo Stato. Gli emittenti si impegnano a rimborsare l’importo preso in prestito a una data prestabilita e a pagare regolarmente gli interessi fino alla scadenza.

Tuttavia, è possibile che non vogliate investire direttamente in singole azioni od obbligazioni, ma in fondi d’investimento. Un fondo d’investimento è un patrimonio che consiste in depositi di diversi investitori. I gestori dei fondi investono il patrimonio del fondo in azioni, obbligazioni, derivati, depositi bancari, terreni, immobili o altre partecipazioni, ad esempio. Il gestore del fondo investe secondo le linee guida d’investimento del rispettivo fondo, con i massimi rendimenti possibili e rischi calcolabili.

Oltre a queste forme comuni d’investimento, esistono anche investimenti in immobili e materie prime, nonché la popolare forma di risparmio in un conto corrente a scadenza fissa o in un conto deposito a termine; questi ultimi, tuttavia, rendono poco o nulla.

Per sapere quali sono le forme d’investimento più adatte a voi, potete creare il vostro profilo dell’investitore. Il profilo dell’investitore misura il grado di rischio che si può assumere e quello che si è disposti ad accettare. Una volta determinato il vostro profilo, potete sviluppare la vostra strategia d’investimento su questa base, che può arrivare fino all’80% del successo degli investimenti. Vale quindi la pena di affidarsi al sapere e all’esperienza degli esperti del settore bancario sia per lo sviluppo del profilo che della strategia.

Investire senza rischi non è possibile. Ma l’idea che il vostro denaro sia più al sicuro in un conto di risparmio o sotto il cuscino che sui mercati è purtroppo un mito diffuso. Ciononostante, è essenziale considerare attentamente il rischio dei propri investimenti. Un rendimento elevato può sembrare ottimo, ma di solito è associato a un rischio maggiore. Assicuratevi di sapere quanto rischio potete aspettarvi da un investimento.

Se conoscete il rischio di un investimento, confrontatelo con la vostra strategia. Se il rischio è troppo elevato, è meglio non acquistare. Considerate anche il mix del portafoglio. Se contiene molti investimenti a basso rischio, potete prendere in considerazione l’idea di rischiare. Un confronto a lungo termine mostra che il ”rendimento aggiustato per il rischio“ di un portafoglio diversificato è sempre migliore di quello di una singola categoria d’investimento. I rendimenti aggiustati per il rischio mettono in relazione i rendimenti con il rischio associato.

Una sufficiente diversificazione è essenziale per bilanciare i rischi del portafoglio. Dovete quindi verificare se disponete già di investimenti simili. Il mix di categorie d’investimento e altri criteri, come Paesi e settori, devono essere garantiti in ogni momento.

È inoltre importante analizzare regolarmente l’intero deposito titoli. Questo perché anche un portafoglio perfettamente diversificato può sbilanciarsi nel tempo a causa della diversa performance dei singoli titoli. Se la ponderazione delle vostre posizioni non corrisponde più alla vostra strategia d’investimento, potete ripristinare una diversificazione efficace effettuando acquisti e vendite mirate. Il nostro team di consulenti vi supporterà nel processo.

Il passato insegna che il tempo gioca un ruolo fondamentale quando si investe. Ciò significa che più lungo è il vostro orizzonte d’investimento, minore è il rischio di perdita.

In linea di principio, quanto più rischioso è il vostro profilo d’investimento, tanto più lungo dovrebbe essere il vostro orizzonte d’investimento. Ma anche i rendimenti attesi sono più elevati. Se si investe il proprio denaro per lunghi periodi di tempo, anche le fluttuazioni di prezzo a breve termine giocano un ruolo minore, perché abbiamo a disposizione un periodo più lungo per assorbirle. Le investitrici e gli investitori privati con un orizzonte d’investimento di pochi anni dovrebbero quindi investire una quota elevata del loro portafoglio in obbligazioni e mantenere piuttosto bassa la quota di azioni. Chi può permettersi di investire il proprio capitale con un orizzonte temporale superiore agli otto anni, invece, può puntare su una quota maggiore di azioni.

In parole povere: se investite il vostro patrimonio nell’indice azionario globale MSCI World per un mese, ad esempio, la probabilità di perdita è di circa il 40%.

L’indice comprende quasi 1600 azioni di 23 Paesi industrializzati e include le società più note al mondo. Con un orizzonte d’investimento più lungo di dieci anni, le probabilità di generare un rendimento negativo sono di poco inferiori al 5%. Con un orizzonte d’investimento di 20 anni, la probabilità di perdita scende quasi a zero.

Circa l’80% del successo dei vostri investimenti si basa sulla scelta della strategia, non della tattica. La pazienza è quindi importante nel lungo termine, così come una strategia d’investimento personalizzata per voi e per le vostre esigenze. Seguite la vostra strategia con disciplina e non lasciate che le fluttuazioni dei prezzi a breve e medio termine vi rendano nervosi. Questo vale a maggior ragione se siete convinti delle prospettive di guadagno a lungo termine dei vostri investimenti. Il significato di ”prospettive di guadagno convincenti“ dipende dai vostri obiettivi personali.

La vostra attenzione è rivolta alla liquidità, ovvero alla capacità di accedere ai vostri risparmi in caso di necessità? Volete ottenere il massimo rendimento possibile? Siete preoccupati per la sicurezza? Questi tre obiettivi popolari sono sempre in competizione tra loro, poiché nessun investimento può offrire contemporaneamente rendimenti elevati, massima liquidità e massima sicurezza. Quando investite il vostro denaro, dovete quindi decidere a favore di uno o due di questi obiettivi, oppure dare più peso a un aspetto rispetto agli altri.

Naturalmente, nessuno è immune da errori. Tuttavia, il modo migliore per evitarli è esserne consapevoli. Se non avete esperienza negli investimenti, potete correre il rischio di ripetere gli stessi errori perché non avete sufficiente dimestichezza con i vostri investimenti. Qui di seguito sono elencati gli errori più frequenti.

Mettere tutte le uova nello stesso paniere: diversificate il vostro portafoglio e investite il vostro denaro in più categorie d’investimento, settori e Paesi.

Investire senza un obiettivo o una strategia: il successo di un investimento dipende dagli obiettivi e dalla conseguente strategia d’investimento. Quindi non comprate e vendete senza un piano.

Seguire i ”consigli da intenditori“: prima di investire, verificate se l’investimento è adatto alla vostra strategia.

Seguire le tendenze e le mode: ciò che ”va di moda” sul mercato azionario è solitamente costoso e la fase di grande incremento del valore è finita. Quando investite denaro, attenetevi alla vostra strategia d’investimento.

Comprare, vendere, ricomprare, rivendere: troppi costi di transazione riducono il vostro rendimento. Evitate l’azionismo cieco e non cercate di sfruttare i prezzi di acquisto e di vendita nel modo più redditizio possibile facendo trading frequentemente.

Tuttavia, la più grande fonte di errore quando si investe denaro è l’emotività. Che si tratti di sentimenti negativi o positivi, le decisioni d’investimento basate sulle emozioni (“finanza comportamentale“) raramente portano al successo. Ad esempio, le distorsioni della memoria sono particolarmente comuni: in genere ci aspettiamo che qualcosa si ripeta perché l’abbiamo già sperimentato, o semplicemente consideriamo gli insuccessi come sfortuna. Può essere utile tenere un diario degli investimenti, in modo da tenere traccia di ciò che è stato determinante per un investimento favorevole o sfavorevole. Tuttavia, se vi attenete alla vostra strategia d’investimento in modo disciplinato, sarete immuni dal prendere decisioni basate sulle emozioni. 

Le tendenze dei mercati finanziari indicano la direzione dei mercati e forniscono importanti indicazioni sulle potenziali opportunità d’investimento. Solo se le riconoscete e le comprendete potete valutare meglio le opportunità e i rischi e prendere decisioni d’investimento fondate.

Quando si analizzano le tendenze dei mercati finanziari, si deve essere consapevoli dell’importanza delle notizie e degli indicatori economici (come la crescita del PIL, il tasso di disoccupazione, la fiducia dei consumatori). Anche gli eventi politici, le decisioni delle banche centrali e gli sviluppi economici possono avere un impatto significativo sui mercati finanziari.

Analizzare le tendenze dei mercati finanziari significa anche esaminare i rapporti societari e i principali indicatori finanziari. Ciò consente di valutare sia singole aziende che interi settori. Tuttavia, le valutazioni e le relazioni sono spesso anche una questione di punto di vista personale. Un semplice esempio: anche se una società quotata in borsa ottiene un aumento degli utili del 25%, il prezzo delle sue azioni può comunque scendere. Ciò è dovuto in parte al fatto che le aspettative di profitto erano più alte. Se sapete come valutare le informazioni, potete proteggervi meglio dal commettere errori affrettati. Se volete ridurre gli errori e aumentare il successo degli investimenti, è meglio affidarsi alla competenza di specialisti e beneficiare del loro concentrato di know-how.

Quando si tratta della giusta strategia d’investimento, bisogna considerare molti fattori: profilo dell’investitore, propensione al rischio e capacità di rischio, conoscenza dei prodotti, complessità e diversificazione. Inoltre, l’interazione ottimale dei vari strumenti d’investimento è fondamentale per il successo del vostro investimento.

Infine, ogni investimento ha i suoi pro e contro, dal rischio alla complessità fino alla volatilità. Per trovare i prodotti giusti per la vostra strategia d’investimento personale, dovreste conoscere a fondo le caratteristiche degli investimenti in questione.

Queste considerazioni (e molte altre) confluiscono nello sviluppo della strategia d’investimento. La vostra strategia d’investimento deve essere a lungo termine e adattata al vostro obiettivo d’investimento. L’elaborazione di una strategia può risultare ardua anche per gli investitori. Ma è ancora più importante perché protegge dal pensiero a breve termine e guida il successo degli investimenti.

È quindi consigliabile affidarsi alla competenza della propria esperta finanziaria o del proprio esperto finanziario.

Investire denaro richiede una conoscenza ampia e approfondita dei mercati finanziari e molto tempo. Ci sono anche una serie di errori che le investitrici e gli investitori devono evitare. Inoltre, spesso si agisce in modo emotivo invece di mantenere il sangue freddo. Alcune insidie possono essere evitate con le giuste conoscenze.

Ciò che non potete fare da soli può essere gestito con la giusta consulenza. Con un po’ di tempo, di pratica e di riflessione regolare sul proprio comportamento d’investimento, costituire un patrimonio può non solo essere divertente, ma anche generare profitti a lungo termine. Affidatevi a una pianificazione finanziaria ponderata e lungimirante e a una strategia d’investimento personalizzabile e adatta alla vostra situazione. Spianatevi così la strada verso il successo negli investimenti.